投行这一榜单发布！第一创业登上榜首，中信、中信建投冲进前五

又到榜(bǎng)单发(fā)布时(shí)。

4月19日，北交所、全国股转公司(sī)发布了2024年第一季(jì)度券商执业质量评价结果。结果显示，在101家参评券商中(zhōng)，第(dì)一创业、中(zhōng)泰证券、中信建投、开(kāi)源证券、中信证券位居行业前(qián)五(wǔ)名。与去年一季度结果相比，第一创业、中(zhōng)泰证券、中信建投为新加入的前(qián)五名。名次变动较为(wèi)剧烈，去年一季度的前十券商，仅有2家在(zài)今年(nián)一季度仍保(bǎo)持在前(qián)十的位(wèi)置。

目(mù)前，前五的名单中有2家头部券商，前十则有4家头(tóu)部(bù)券商，表明头(tóu)部券商也(yě)在发力北交所新三板业务。

第一创业登上榜首

按照惯例，北交所、股转公司都会在每年第一、二、三(sān)季度结束后的第15个(gè)交易日(rì)前发布季度主办券商执(zhí)业质(zhì)量评价结果。4月19日，北交所、股转公司(sī)发布了(le)2024年第一季度主办券商(shāng)执业质量评(pín投行这一榜单发布！第一创业登上榜首，中信、中信建投冲进前五g)价(jià)结(jié)果的公告(gào)，评(píng)价结果显示共有101家券商参评。与去年一季度相比，参评券商(shāng)数量持平(píng)。

北(běi)交所、股转(zhuǎn)公司季度主办券商执业质量(liàng)评(píng)价体系由专(zhuān)业质量得分、合规质量扣分等两部分组成：基础分为100分，专业质量(liàng)得分会加(jiā)分(fēn)，合规质(zhì)量问题(tí)则是扣分，以此来得出最终的合(hé)计分值(zhí)，进(jìn)行排名。

业(yè)内人士表示(shì)，券(quàn)商总体得分越高或直接反映了执(zhí)业能(néng)力(lì)越强，但并(bìng)不(bù)意味着(zhe)分值低的券商执业水平不足，因为分值还受项目(mù)周(zhōu)期、监管罚单等多重因素的(de)影响，例如当期券商北交所、新三板项目不够等(děng)。

根据(jù)4月19日发布的一(yī)季度主办券商执业质量评价结果，其中合计分值排名前十的(de)券商分别为第一创业、中泰(tài)证券、中(zhōng)信建投、开源证券(quàn)、中(zhōng)信证券、民生证券、万联证券、银河证券、浙商证券以及(jí)国泰君安。其中，出现了多家(jiā)头(tóu)部券商，也不乏部分在北(běi)交所新(xīn)三板领域有特色的中小券商，比如(rú)开(kāi)源(yuán)证券等(děng)。

与去年一季度结果相比，券商(shāng)名次(cì)变动较为剧(jù)烈，前十券商有8家为(wèi)新晋。仅开源证(zhèng)券、中信证券(quàn)继(jì)续保持着前(qián)十的地位。像华(huá)泰(tài)证券、申万宏源、国信证券等都退出了(le)前十，而中泰证(zhèng)券则冲到了第二。中信建投、民生证券等(děng)表现也不(bù)错。去年(nián)一季度(dù)，民生证券(quàn)排第(dì)二十(shí)二位，今年则位居第六位。

西南证券在2023年年报中表示(shì)，积极(jí)开展北交所保荐业务(wù)，“新三板+北交(jiāo)所”的企业培育和(hé)业(yè)务联动(dòng)模式日趋成熟，多个(gè)储备项目(mù)正在有序推进。2024年，公司将以成渝双(shuāng)城经济圈为重点区域(yù)，深化内部业务协同(tóng)机制，加快(kuài)挂牌上(shàng)市项(xiàng)目进度(dù)，打造精品督导服务口碑(bēi)，申请北交所做市业务资格(gé)，全方位持续提升服(fú)务中小(xiǎo)企业(yè)的质量水平。

广发证券表示，北(běi)交所高质量发展新生(shēng)态为公司投行业务持续带来机遇。报告期，公司坚(jiān)持(chí)以价值发现(xiàn)为核心(xīn)，发挥公司研究能(néng)力突出的优势，强化业务协同，为优质客户提供高质量的综合服务。截至2023年12月末(mò)，公司作为(wèi)主办券商持续(xù)督导挂牌(pái)公司共计34家，其中(zhōng)“专精特新(xīn)”企业占比近七成。

据了解，主办券商执业质(zhì)量评价(jià)结果的合计分值高低通常由专业(yè)质量指标得分的(de)多少决(jué)定。专业(yè)质(zhì)量(liàng)指标包括三大类：北交所(suǒ)业务，全国(guó)股(gǔ)转系统业务，北交所、全国股转系统(tǒng)经纪及研究(jiū)业务。北交所业(yè)务包括保(bǎo)荐业务、发行并购业(yè)务、做市业务；全国股转系统业务(wù)包括(kuò)推荐(jiàn)挂牌业务、发行并购业务、持(chí)续督导业务、做市业务等指(zhǐ)标；北交所、全(quán)国股转系统经纪及(jí)研究(jiū)业务包括经纪业(yè)务、研(yán)究业务两项指标。

多家券商合规质量(liàng)被扣分

评(píng)价结果的合计分值(zhí)，除了(le)专业质量得分外(wài)，还(hái)有合规质量的扣分。

券商中投行这一榜单发布！第一创业登上榜首，中信、中信建投冲进前五国记者注意到，今(jīn)年一季度，在合规(guī)质量上扣分较多的券商(shāng)包括：国融证券被扣了8分，开源证券被(bèi)扣了7分，中信建投、浙商(shāng)证(zhèng)券、申万宏源(yuán)、东吴证券、平安证券、兴业证(zhèng)券、国元证券等均被扣(kòu)了4分。

据了解(jiě)，合规质量指标(biāo)包括主办券(quàn)商在各项业(yè)务开展过程中(zhōng)出现的执业质(zhì)量(liàng)负面(miàn)行为记(jì)录(lù)情况、被采取自律监管措施、纪律处分、行政监管措施和行政处罚情况。

执业质量负(fù)面行为(wèi)是指主办券(quàn)商在开展推(tuī)荐(jiàn)挂(guà)牌、发行并购、持续督导、做市、经纪(jì)及综合业务等执业过程中因未勤勉尽责而出现的工作质(zhì)量低或(huò)不规范，但未(wèi)被采取自律监管措施的行(xíng)为。

被采(cǎi)取自律监管措施、纪律处分、行政监管措施和(hé)行(xíng)政(zhèng)处罚情况，是指主办券商及其业务(wù)人员因违反全国股转(zhuǎn)系统业务规则而被全国(guó)股转(zhuǎn)公司采取自律监管措施或纪律处(chù)分，以及在从事涉及全国股转(zhuǎn)系(xì)统相关业务过程(chéng)中因违法违(wéi)规被中国证监会及其派出机构采取(qǔ)行政监管措施、行政处(chù)罚的情况。

北交所、股转公司表(biǎo)示，证(zhèng)券公司执业质量评价制度自2016年(nián)4月实施以来，在引导证券公司增强规范(fàn)执(zhí)业(yè)意(yì)识、强化社会公(gōng)众监督、提(tí)高执业质量等方面(miàn)发挥了积极作用(yòng)，受到了行业的高度(dù)认可。下一步，北交所、股转公司将(jiāng)结合市场改革发展实际，持续完善评价内容，不断丰富评价指标和维度，进一步增强评价体系的科学性，引导证(zhèng)券公(gōng)司持续加强规范执(zhí)业意识(shí)、提高服务中小企(qǐ)业能力。